신현근(Simon S. Capital 대표)
사업용 금용을 조달하고자 하는 차입인은 우선 차입의 목적을 정확히 결정하고 이에 적합한 융자 기관이나 융자 주선 회사를 선택할 필요가 있다. 아울러 내부적으로는 소요 자금의 규모와 이를 기반으로 한 융자 신청액을 결정하여 융자 기관이 요구하는 신청서와 융자 신청의 합리성을 담보할 수 있는 충분한 자료를 제출하여야 한다. 신용 시장이 어느 때보다 경색되어 있는 요즈음의 상황에서는 차입인의 사전 계획과 준비가 매우 중요하다.융자 기관으로부터 융자 제안서나 융자 확약서를 받은 차입인은 이에 포함된 융자 조건이 당초의 차입 목적에 비추어 적합하며 합리적인지 등을 검토하여 수락 여부를 결정하여야 한다.
1. 융자 기관의 선정
사업주가 스스로의 사업 계획을 기반으로 타인 자본을 조달할 필요가 있다고 판단하는 경우에는 적절한 융자 기관이나 융자 주선 기관 등에게 이러한 자금 조달의 필요성을 알리며 그들과 사전 협의를 시작하는 것이 좋다.
차입 자금의 공급처는 매우 다양하고 각각 독특한 좁은 시장을 목표로 하는 경우가 많다. 부동산 구입이나 재융자, 장비나 기계 구입이나 임차, 사업체 구입, 운영 자금, 건설 자금, 브리지 론, 급전 등 특수한 대상만을 융자 대상으로 하는 전문화된 융자 기관이 있을 뿐만 아니라, 다양한 대상을 지원하는 융자 기관이라 할지라도 금융의 목적에 따라 이를 취급하는 부서가 각각 다른 경우가 많다.
또한 융자 기관 중에는 독자적인 융자 프로그램 뿐만 아니라 융자 기관 스스로 위험을 모두 부담하기 어려운 경우에 연방 정부 기관인 중소기업청(Small Business Administration)의 보증을 받아서 융자를 하는 SBA 융자를 취급하는 융자 기관이 있으며 이들 SBA 융자 기관 중에서도 특히 중점을 두어 지원하는 업종이나 프로그램이 각각 다를 수 있다.
그러므로 사업주의 입장에서는 스스로의 금융 조달 목적에 맞는 전문화된 융자 프로그램을 가진 융자 기관을 선택하는 것이 중요하다. 그러나 차입인이 융자에 대한 충분한 경험과 지식을 가지고 있는 경우가 아니면 차입인이 적정한 융자 기관을 선정하여 자금 조달을 위한 아래에 설명하는 여러 가지 준비나 협의를 하기 어려울 것이다. 이 때에는 신뢰할 만한 융자 주선 회사나 융자 전문인의 도움을 받을 수도 있다.
2. 소요 자금의 산정
융자 요청서를 작성할 때에는 사업에 필요한 총 소요 자금에 대한 정확한 정보를 제공함으로서 융자 기관의 신뢰를 얻어야 한다. 그러므로 사업주가 직접 사옥이나 창고로 사용할 부동산을 구매하는 경우에도 건물 가격 뿐만 아니라 타이틀 비용과 등록 비용, 보험료, 세금, 변호사 비용 등 구입 부대 비용과 취득 후에 소요되는 이사 비용, 개축 설계비용, 개축 공사비용, 컴퓨터 네트웍 설치비용, 전화 시스템 설치비용 등 예상되는 모든 비용을 포함시킴으로써 정확한 소요 자금을 산정하는 것이 매우 중요하다.
이러한 과정을 거쳐 소요 자금이 결정된 후에는 여기에 포함된 경비에 대하여 근거를 마련하는 것이 중요하며 중요 비목에 대해서는 설계사와 건설 회사 등으로부터 견적서를 받는 것이 좋다. 이러한 근거 서류를 마련하는 것은 내부 통제를 위하여 필요할 뿐만 아니라, 융자 기관의 요청이 있을 때 이를 제시할 수 있어야 하기 때문이다.
3. 융자 신청 금액의 결정
총 소요 자금이 결정되면 이 중에서 자기자금으로 감당할 금액을 공제함으로써 융자 신청 금액을 결정하게 된다. 융자 금액은 합리적인 사업 계획에 따라 꼭 필요한 금액에 한정하여야 하여야 할 것이다. 사업체가 보통 성장 단계나 성숙 단계에 이르면 융자 기관으로부터 비교적 쉽게 자금을 융자받을 수 있으나 융자 가능성만을 가지고 무리한 사업 계획을 세우는 어리석음을 범하지 않아야 한다.
보통 자기 자금을 활용하는 것이 일반적으로 가장 비용이 적게 들며 기업의 장래의 위험도를 낮추어준다. 융자 신청 금액은 융자 기관의 대출 비율 등 심사 기준에 부합해야 한다.
4. 융자 신청서의 제출
융자 기관과 융자 신청 금액이 결정되면 융자 기관이 요구하는 신청서와 부대 서류를 충실히 작성하여 제출하여야 한다. 융자가 지연되거나 거절되는 큰 이유 중의 하나가 충분한 자료가 적기에 융자 기관에 제출되지 않는 데 있다. 그러므로 융자 심사 과정에서 융자 기관이 추가 자료를 요구하는 경우에도 이를 신속하게 제출하는 것이 중요하다.
5. 융자 신청의 합리성 확보
융자 신청서나 부대 서류 등에 표시된 소요 자금의 규모나 내역이 실제와 큰 차이가 있을 때는 융자 기관에서는 차입인이나 차입인의 경영진의 의도를 의심하거나, 사업을 감당할 만한 능력이 없다고 판단하기 쉽다.
즉 심사 과정에서 소요 자금이 부풀려진 것으로 판단되면 차입인이 과장된 소요 자금 예측을 기반으로 융자 기관으로 부터 무리한 융자를 받아 사용하려고 한다거나 심한 경우에는 융자 기관을 속여 다른 목적을 달성하려 한다는 의심을 받을 수도 있다.
한편 소요 자금이 실제보다 현저하게 낮게 표시된 경우에는 융자 기관에서 차입인이나 그 경영진이 무능하거나 경험이 없어 이 사업을 감당할 수 없을 것이라는 판단을 하기 쉽다. 이는 소요 자금에 대한 판단 능력이 없는 사람이 작성한 사업 계획을 신뢰하기 어렵기 때문이다.
6. 융자 제안의 선별적 수락
융자 기관이 차입인의 융자 신청을 검토할 의향이 있을 때에는 우선 융자 의향서(Letter of Intent)를 발부하고 융자 심사가 긍정적으로 마무리된 경우에는 융자 확약서(Commitment Letter)를 발급하는 것이 일반적인 관례이다.
차입인은 융자 금액, 이자율, 비용, 선납벌금, 담보 등의 조건을 세심하게 검토하여 융자 기관의 제안을 받아들일지 여부를 결정하여야 한다.
