델리티의 마젤란펀드의 전설적인 펀드 매니저인 Peter lynch의 통계 자료에 따르면 잘 디자인된 포트폴리오의 우량 편드에 3년 이상 투자했을 경우 수익 가능성이 약 55%, 5년 이상은 약 87% 그리고 10년 이상일 경우는 100%라는 통계가 있는데 이는 결국 투자 수익의 결과는 제대로 된 포트폴리오와 시간에 대한 투자가 가장 확실한 투자 방법임을 알려주고 있다.

지금 현재 미국시장에는 약 1만4,000개 이상의 뮤추얼펀드가 50개 이상의 크고 작은 뮤추얼 회사가 있으며 각 펀드들마다 다른 목적과 성향을 가지고 있으므로 설립년도, 수수료, 목적, 취지, 성과 그리고 투자전략 등이 자세히 기재된 내용 설명서인 프라스팩터스(prospectus)를 읽어보고 자신이 투자할 펀드에 대해 잘 아는 것이 중요하다.

현재 상장된 기업의 수만큼이나 많은 뮤추얼펀드가 있으며 펀드의 분류 방법도 다양하다. 일반적으로 뮤추얼펀드는 S&P 500 등의 주요 지수를 그대로 따라하는 인덱스 펀드에서 산업 부분별로 투자되는 섹터(sector)펀드 그리고 일반적으로 대형(large), 중형(mid), 소형(small)펀드 또, 성장형(growth) 펀드, 가치형(value) 펀드, 안정형(income) 펀드 그리고 국내와 국제(oversea) 펀드로 크게 나누어진다.

대형, 중형, 소형 펀드는 글자 그대로 주식을 이슈한 기업의 규모에 따라 나눠진 것이며 국내와 국제 펀드 또한 말 그대로 투자하는 회사의 주식이 국내 주인지 해외 주인지에 따라 분류되는 것이다. 참고로 여기서 말하는 국내 주는 미국 주를 뜻한다.

성장형 펀드는 평균적으로 기업 수입 대비 성장률이 높아 주가가 주로 높은 가격인 프리미엄에 거래되는 기업의 주식에 투자되는 펀드이고, 가치형은 기업 수입에 비해 그리 높지 않은 성장률에 따라 주가의 가치가 낮게 거래되는 주식에 주로 투자되는 펀드이다.

이러한 분류 방식에 따라 예를 들면 국내 대형 성장형 펀드(large growth fund) 혹은 국제 소형 가치형(overseas small value fund) 펀드 등의 형태로 구분되어 투자자에게 선보이게 되는 것이다.

뮤추얼 펀드를 통해 수익을 얻는 방법은 크게 3가지가 있는데 그 중 하나는 자본증식 즉 주식의 주가가 올라가는 경우, 두 번째는 자본 매각이득 즉 펀드를 산값보다 더 비싸게 팔아서 차익을 얻는 경우, 세 번째로는 이익 배당금 즉 소유하고 있는 펀드가 이자를 받거나 배당금을 받아 수익이 발생하므로 이익을 취하는 경우다. 문의 (949)533-3070

김혜린/파이낸셜 어드바이저